1.0Fortune Insighthttps://prime.fortuneinsight.com/webOption Jackhttps://prime.fortuneinsight.com/web/posts/author/optionjackrich600338<blockquote class="wp-embedded-content"><a href="https://prime.fortuneinsight.com/web/posts/767179">美指期貨期權結算日逆轉？</a></blockquote> <script type='text/javascript'> <!--//--><![CDATA[//><!-- !function(c,d){"use strict";var e=!1,n=!1;if(d.querySelector)if(c.addEventListener)e=!0;if(c.wp=c.wp||{},!c.wp.receiveEmbedMessage)if(c.wp.receiveEmbedMessage=function(e){var t=e.data;if(t)if(t.secret||t.message||t.value)if(!/[^a-zA-Z0-9]/.test(t.secret)){for(var r,a,i,s=d.querySelectorAll('iframe[data-secret="'+t.secret+'"]'),n=d.querySelectorAll('blockquote[data-secret="'+t.secret+'"]'),o=0;o<n.length;o++)n[o].style.display="none";for(o=0;o<s.length;o++)if(r=s[o],e.source===r.contentWindow){if(r.removeAttribute("style"),"height"===t.message){if(1e3<(i=parseInt(t.value,10)))i=1e3;else if(~~i<200)i=200;r.height=i}if("link"===t.message)if(a=d.createElement("a"),i=d.createElement("a"),a.href=r.getAttribute("src"),i.href=t.value,i.host===a.host)if(d.activeElement===r)c.top.location.href=t.value}}},e)c.addEventListener("message",c.wp.receiveEmbedMessage,!1),d.addEventListener("DOMContentLoaded",t,!1),c.addEventListener("load",t,!1);function t(){if(!n){n=!0;for(var e,t,r=-1!==navigator.appVersion.indexOf("MSIE 10"),a=!!navigator.userAgent.match(/Trident.*rv:11\./),i=d.querySelectorAll("iframe.wp-embedded-content"),s=0;s<i.length;s++){if(!(e=i[s]).getAttribute("data-secret"))t=Math.random().toString(36).substr(2,10),e.src+="#?secret="+t,e.setAttribute("data-secret",t);if(r||a)(t=e.cloneNode(!0)).removeAttribute("security"),e.parentNode.replaceChild(t,e)}}}}(window,document); //--><!]]> </script><iframe sandbox="allow-scripts" security="restricted" src="https://prime.fortuneinsight.com/web/posts/767179/embed" width="600" height="338" title="“美指期貨期權結算日逆轉？” — Fortune Insight" frameborder="0" marginwidth="0" marginheight="0" scrolling="no" class="wp-embedded-content"></iframe>https://prime-fortuneinsight-cloud.s3.ap-southeast-1.amazonaws.com/web/wp-content/uploads/2023/09/16165307/0916-002.png885410恆指周五（0915）突破頸線 美股在CPI及PPI數據後，走勢向上，而人行在週四晚（0914）宣布降準0.25％，恆指夜期向上高收。 周五早段恆指高開後一度倒跌，和過去相似，降準未能提振港股，市場氣氛一片悲觀。 但隨後在10時正，國家統計局公佈的經濟數字卻勝預期，有市場人士揣測，人行提前在周四降準，而非過往慣性的在周五，是為了周五（0915）的數據不佳，而提前降準，穩定市場。 10時公佈的8月工業增加值按年升4.5%，勝預期的3.9%；消費品零售按年升4.6%大幅預期的3%；而至於1至8月固定資產投資按年升3.2%，預期為3.3% 。 優於預期的數據公布後，港股才大幅上升，並突破頸線，後來看到不少新聞解讀為：降準讓港股急升，這似乎不夠貼近市場，非交易員寫的財經報道總是差了些細節，其實，降準未能帶升港股，隨後的數據讓恆指向上，恆指10時後才突破本週或過去4天的高位及頸線18250附近，這次科指也可跟上這節奏，同樣升破20天線，技術性的回升，迎來之前淡友平淡倉，好友加碼買入，港股在中午收市前最多升300點，最高至18373。 螳螂捕蟬黃雀在後 當淡友以為降準未能帶動港股向上時，以為螳螂捕蟬，好友卻用優於預期的經濟數據當藉口，反殺淡倉的一場漂亮戰役。 然而突破10及20天線向上時，下午開市後恆指跟隨A股回跌，而且越回越深，跌回頸線之下收市，當好友以為勝券在握時，原來是黃雀在後，淡友又佔回優勢。 Long不止蝕避免震走 所以自月初開始，我部署淡倉只用雞注long put分散入市，就是避免這種突然一夾的狼狽，如果 long 的注碼大，要被逼定止蝕的話，幾乎每隔兩天就止蝕一次了。 變幻才是永恆 周五（0915）期指在400點範圍之內，波幅並不大，卻在一天之內見證好淡倉的猶疑、恐懼與興奮，10時後的回升，並升破18250時，全long put的我，雖然long不設止蝕，但並不知道升勢是否會延續，當中科指股份弱勢多時，我選擇追入看似起步的美團正股，第一筆在124.7，第二筆在125.3，上午收市前最高至126.3元，但下午一開即回，尤其是科指股份，科指上午本來已經升輸恆指，下午更領先回落，後來恆指又跌破18250頸線時，我分段平美團在125元附近，即日平倉倒輸少少，下午的我打倒上午的我，這也很正常。 中移動中海油 個別股份比較特別的是中海油再破多年波段高位，最高14.28元，正當財經媒體爭相報導之餘，下午倒跌收在13.74元。我週初的 long put倉週四一支大陽已倒輸，周五更剩下不到3成，早就預輸晒算，無壓力，中石油，週三在有賺倍數已平一半，還不致於倒輸。 亂局升中移，中移動週四突破後周五延續強勢，我之前的中移近牛，周四已返家鄉有餘，周五更賺過一倍，最高67.75，收在67.25元。 中移動的近牛，因為距離收回價近，所以跌穿64元時未有被震走，近牛熊和long 一樣，收回輸晒算。 中移周五升破前兩次高位，若下週不能持續強勢的話，隨時又是假突破，回N日的魔咒，所以我看情況隨時走。 NQ 周四我出稿，美股開市後，NQ 12月最高升至15647附近之後回落過百點，中段再升時才突破15650，我按照止賺位的設定全平餘倉NQ S call 12月，整體仍有3成幾利潤。15650更短線成為支撐位，不過基於市場普遍看升美股的很多，所以我沒有轉身，只平淡倉算， 周五NQ盤前 隔天0915，NQ在亞洲時段最高至15719之後回。 20:30時，公佈美國8月進口價格指數按月升0.5%，高於預期的0.3%，7月為升0.4%，扣除能源後無升跌符合預期；出口價格按月升1.3%，高於預期的0.4%很多，7月為0.7%；美國8月紐約州製造業調查指數由7月-19回升至8月+1,較市場預期-10為高。反映通脹壓力或有重臨可能性。 數據後NQ在盤前20:30已回跌，並跌破15650小頸線位置，21:30開市後我才敢追淡，這次直接沽NQ期貨（12月）在15600附近，打算升破15650止蝕，止蝕距離很近，是因為止蝕位很近才沽，若止蝕位很遠或不確定，即使機會很大也未必會出手。 近10點已經肯定結算完結時，再加上結算日，另外一個原因是前一天（周四）升破15650止賺平了S call淡倉，賺少了有些不甘（雖然這個想法是不對的），還有一個因素是因為星期五結算時的突然變奏。 9月期貨期權SOQ結算 週五（0915）美指9月期貨期權在開市時段21:30開始，以SOQ結算，但很多投資人誤以為是收市才結算。 隨後至10時後，NQ已經跌至15500附近，而且過程是沒有起伏的慢跌，我估可能是一路向南，或甚至星期五效應？跌到最低收？所以再買了些SQQQ在NQ15500附近，然後NQ 期貨倉的止蝕盤調低至止賺盤，下方排定15433平期貨先，然後才敢去睡。 美股終場雖然沒有預期的收在極低位，道指下跌288點收在34618，標普下跌54大點，收在4450，NQ期貨下跌290點收在15383，最低15356。 我NQ期貨賺約170點在15433附近平倉，留SQQQ淡倉賭埋下週，即是說，我的NQ淡倉被震走了一天之後，又再淡過，這次再換作SQQQ。 Tesla 週二追在267元附近，272元被震走一半，本來估計NQ再升的話，Tesla應該可再跑贏，周五開市早段最高278.98元，破週二前頂小小回，非常有戒心，見早段NQ回落，我在274元附近平掉餘倉，所以Tesla被逼短炒一轉，目前無倉。 又要講故仔 舊讀者應該看過一些，但今年很多新讀者應該還未看過，也希望我多分享一些舊Case，舊讀者也可再重溫，透過真實故事，這樣印象才會深刻，沒齒難忘。 記得十年前我開始使用Facebook，也開始在FB上分享一些期權交易策略，幾年後，在網上留意到幾個知名KOL的分享，但最奇怪的是： 1，發覺其中一個每個月在第三個星期五都以為是美股指數期貨結算日，因為有網友問我，我才發現，平常我沒有刻意去留意別人的分享。 我透過朋友提醒對方，美指期貨並非每個月有期貨交易，只有季月3，6，9及12月，但該KOL仍然持續這誤解寫分析好幾年… 2，另一個case是，有一次偶然看到一位kol，他公開寫：今晚四月標普，第三個星期五結算云云… 我PM留言提醒，標普沒有四月期貨，後來該KOL沒有感謝我提醒之餘，竟然還把我封鎖了… 3，第三則在我書《 哪有一天不交易》上也寫過，在電視台的訪問節目上，一知名KOL說8月第三個星期五要留意美股期貨期權結算日… […]