1.0Fortune Insighthttps://prime.fortuneinsight.com/webOption Jackhttps://prime.fortuneinsight.com/web/posts/author/optionjackrich600338<blockquote class="wp-embedded-content"><a href="https://prime.fortuneinsight.com/web/posts/699919">美股高速震盪週期</a></blockquote> <script type='text/javascript'> <!--//--><![CDATA[//><!-- !function(c,d){"use strict";var e=!1,n=!1;if(d.querySelector)if(c.addEventListener)e=!0;if(c.wp=c.wp||{},!c.wp.receiveEmbedMessage)if(c.wp.receiveEmbedMessage=function(e){var t=e.data;if(t)if(t.secret||t.message||t.value)if(!/[^a-zA-Z0-9]/.test(t.secret)){for(var r,a,i,s=d.querySelectorAll('iframe[data-secret="'+t.secret+'"]'),n=d.querySelectorAll('blockquote[data-secret="'+t.secret+'"]'),o=0;o<n.length;o++)n[o].style.display="none";for(o=0;o<s.length;o++)if(r=s[o],e.source===r.contentWindow){if(r.removeAttribute("style"),"height"===t.message){if(1e3<(i=parseInt(t.value,10)))i=1e3;else if(~~i<200)i=200;r.height=i}if("link"===t.message)if(a=d.createElement("a"),i=d.createElement("a"),a.href=r.getAttribute("src"),i.href=t.value,i.host===a.host)if(d.activeElement===r)c.top.location.href=t.value}}},e)c.addEventListener("message",c.wp.receiveEmbedMessage,!1),d.addEventListener("DOMContentLoaded",t,!1),c.addEventListener("load",t,!1);function t(){if(!n){n=!0;for(var e,t,r=-1!==navigator.appVersion.indexOf("MSIE 10"),a=!!navigator.userAgent.match(/Trident.*rv:11\./),i=d.querySelectorAll("iframe.wp-embedded-content"),s=0;s<i.length;s++){if(!(e=i[s]).getAttribute("data-secret"))t=Math.random().toString(36).substr(2,10),e.src+="#?secret="+t,e.setAttribute("data-secret",t);if(r||a)(t=e.cloneNode(!0)).removeAttribute("security"),e.parentNode.replaceChild(t,e)}}}}(window,document); //--><!]]> </script><iframe sandbox="allow-scripts" security="restricted" src="https://prime.fortuneinsight.com/web/posts/699919/embed" width="600" height="338" title="“美股高速震盪週期” — Fortune Insight" frameborder="0" marginwidth="0" marginheight="0" scrolling="no" class="wp-embedded-content"></iframe>https://prime-fortuneinsight-cloud.s3.ap-southeast-1.amazonaws.com/web/wp-content/uploads/2022/09/15201901/php6DOID7.jpg800533今期開始，我會嘗試改變文章的寫作方法，用重點headline來寫，讓各位讀者在忙碌時可以更方便清晰，而不必每次細閱3千字，但真想了解交易策略及思維，還是要逐一細閱內容，以了解交易背後的想法，勝算及止蝕位等。 周五效應 昨天（1007）在非農數據公佈後，美股應聲下挫，到美國正式開市後，依然偏軟，呈現級級落的態勢，我們可從十五分鐘圖（圖1）中看到，左上角是納指100期貨（NQ），右上角是道指期貨（YM），左下角是恆指期貨，右下角是標普500期貨（ES）。 美國正式開市後，大約香港時間22:30，幾乎已確認很大幾率會收在最低位，當時道指已跌近400點。 但大機率不代表絕對。 今年十次非農七次跌 2021年十次非農9次升。 記得在六月底時我提及過，今年6次飛龍6次跌，不過7月份開始有些變調，但整體統計計埋今次十月份公佈的非農，大概10次飛龍7次跌。 為何說大概？ 因為有些非農日微升微跌，或者三大指數升跌不一的情況，但是整體來說跌的幅度很大，升的幅度很少，這就是勝算，各位有時間自己回測下。 一開市已呈空頭排列 美股未開市，已呈空頭排列，到正式開市時越趨明顯，收市Dow 跌630或2.11%，標普跌105大點或2.8%，納指綜合跌420點或3.8%。 美國非農就業數據超過預期 美國勞工部7日公布9月就業報告，非農就業人數達26.3萬人，超出市場預期的25萬人，失業率則自預期的3.7％降為3.5％，其實超出預期並不多，只不過是好友解除了最後防線，減緩加息的最後希望滅絕而出現的賣壓或稱藉口。 聯準會官員持續放「鷹」 美債殖利率上漲 美元續強 週五跟週四Trend 週四（1006）美股下挫，前文我以為週三ADP小非農日的V彈是打預防針，原來是局，所以周五也改變了我對港股的看法及部署。 市場推測聯準會將繼續維持之前的升息決策 本週一（1003）破底後回升…反彈…急升至週三晚開始出現轉變，週四轉跌，週五急挫… 把這圖形調轉來看，就是去年牛市偶然出現回調的情況，恆指也是，反彈千點也是曇花一現，然後跟著原來的方向發展，不過這也太快了，才兩天。 恆指好倉兩個位止賺了 周五日間時段，第二度跌穿17800時，我平掉另一筆恆指期權好倉止賺，夜期公佈非農數據後，跌穿17700我平掉餘下一筆止賺，交易就是這樣，想獲取更多利潤時，卻要面對收窄利潤的風險，這是相對的，長期只要均衡就可以。 科指ETF按照計畫止蝕 周五科指回跌，我的7226，由盈轉虧，在4.880止蝕，來不及提高止蝕變止賺已回跌。 但其實這也是一項盈虧數學統計遊戲。 首先是買遲了一日，如果在周一猶豫中先買入一半持倉量的話，週三及週四急升時會走一半。 就像這次我的7226科指ETF，最多浮動利潤4.94-5.25，6.28%；止蝕4.940-4.880，虧損1.1%，雖然最後未博到更大回報，但長期數量計算，量化之後，結果就很明顯了。 以上是正股或期貨的盈虧比，期權又是另外一回事 當然在我的策略裏面也有利用可能出現大浮動虧損而獲利的，即虧損多於利潤的情況出現，例如終極一跌時，高iv時，勝算極高時，就像今年3月14及15日的情況。 你很難把握到最低位，最靚位，但在過程中可能浮動損失很大，但最後有很大機會有盈利，當引伸波幅下跌或是反彈回升時。 騰訊提早平倉 基於美股以上種種變數及非農之前，推翻了我週四興奮時的決策，週五恆指上午雖仍在17700-17900之間震盪，騰訊卻偏軟至273元附近，提早平倉了，只虧損一成。 不過未來騰訊可能仍然在我前文寫的收窄波幅，震盪在低位259及280之間，個人只不過對美股節奏敏感，Short put不吃眼前虧而提早平倉。 阿里計畫不變 阿里巴巴在84.5元走一半後，下周打算按照原定計劃，若跌至73元附近再買回一些，採用波段方式操作。 理想汽車下周低撈位 理想（2015）週五最低跌至78.1，收市在80.65，引伸波幅11月OTM(out of the money )超過82%，10月引伸波幅更去到94%，周五早段我排4筆，只在79元附近成交到一筆，下周一股價再低開已成定局，會審慎排其餘幾筆逢低short put 11月，行使價55-60元，甚至50元也可，暫時大約估計在73.5-76.5元之間。 小鵬汽車低撈位 週四我止蝕後，周五沒有再沾手了，這是一種習慣，也是經歷 ，若各位第一次想低撈或做short put的話，暫時估計在35至38元之間，理想及小鵬二選一，別兩隻都做，避免輸埋一堆。 港交所加了些long put 港交所之前剩下的舊long put由盈轉虧，周四上試20天線，周五波幅狹窄偏軟，有再加了少量long […]